Il denaro sta evolvendo. Dopo secoli di monete, banconote e, più recentemente, carte di credito e app di pagamento, ora si affaccia una nuova frontiera: l’euro digitale, la moneta emessa direttamente dalla Banca Centrale Europea (BCE) in formato elettronico. La BCE ha già completato la fase di studio e, se i piani procederanno senza intoppi, entro il 2029 potrebbe diventare una realtà accessibile a tutti, trasformando il modo in cui paghiamo, risparmiamo e interagiamo con il sistema finanziario.

Ma cosa significa concretamente per i cittadini? L’euro digitale sostituirà il contante o ne sarà un semplice complemento? E quali sono le implicazioni per privacy, sicurezza e stabilità economica? Proviamo a rispondere a queste domande, analizzando i possibili scenari e le sfide che questa innovazione porterà con sé.

L’euro digitale sarebbe una versione digitale del denaro contante, emessa e garantita dalla BCE, accessibile tramite portafogli elettronici gestiti da istituti finanziari o direttamente dalla banca centrale. A differenza delle criptovalute come Bitcoin, non sarebbe decentralizzato né soggetto a forti oscillazioni di valore: il suo valore sarebbe stabile e allineato all’euro tradizionale, proprio come le banconote che usiamo ogni giorno.

L’obiettivo principale è modernizzare il sistema dei pagamenti in un’Europa sempre più digitale. Oggi, le transazioni elettroniche dipendono spesso da intermediari come banche, circuiti di carte di credito o aziende tecnologiche, che applicano commissioni e tempi di attesa. L’euro digitale promette di eliminare questi passaggi, offrendo un sistema di pagamento istantaneo, sicuro e a costo zero.

Inoltre, la BCE vuole ridurre la dipendenza da soluzioni private, come le stablecoin legate al dollaro (USDC, USDT), che stanno guadagnando terreno nei pagamenti transfrontalieri. Senza un’alternativa pubblica, l’Europa rischia di perdere il controllo su una parte sempre più ampia del proprio sistema finanziario.

Immaginiamo di trovare l’euro digitale nei nostri portafogli digitali. Ecco come potrebbe cambiare il modo di gestire il denaro nella vita di tutti i giorni.

Pagare al bar, al ristorante o al supermercato potrebbe diventare ancora più semplice: basterà avvicinare lo smartphone o una carta contactless collegata al portafoglio digitale per completare la transazione in tempo reale, senza bisogno di POS o di attendere l’addebito. Anche ricevere lo stipendio o un rimborso potrebbe essere più immediato, con la possibilità di accreditare direttamente i fondi in euro digitali, senza passare per il conto corrente tradizionale.

Per i pagamenti transfrontalieri, l’euro digitale potrebbe rappresentare una vera rivoluzione. Oggi, inviare denaro a un familiare in un altro paese europeo può richiedere giorni e comportare costi aggiuntivi. Con l’euro digitale, queste operazioni sarebbero istantanee e prive di commissioni, rendendo più facile e conveniente lo scambio di denaro all’interno dell’area euro.

La BCE sta anche valutando soluzioni per consentire pagamenti offline, ad esempio tramite carte prepagate o dispositivi dedicati, in modo da garantire l’accesso anche in assenza di connessione internet. Questo sarebbe particolarmente utile per chi vive in aree con copertura limitata o per chi, semplicemente, preferisce non dipendere costantemente dalla rete.

L’introduzione dell’euro digitale porterebbe con sé una serie di benefici tangibili. Innanzitutto, la velocità: le transazioni sarebbero completate in tempo reale, senza attese per l’addebito o l’accredito. In secondo luogo, i costi ridotti: addio alle commissioni delle carte di credito, che in Italia possono arrivare fino al 2-3% per i commercianti. Inoltre, l’euro digitale potrebbe favorire l’inclusione finanziaria, offrendo a chi non ha un conto bancario la possibilità di accedere a un portafoglio digitale e partecipare all’economia digitale.

Tuttavia, non mancano le preoccupazioni. Una delle più pressanti riguarda la privacy. La BCE ha assicurato che l’euro digitale sarà progettato per garantire l’anonimato per i pagamenti di piccolo importo, simile a quanto avviene oggi con il contante. Tuttavia, per transazioni più consistenti, potrebbe essere necessario fornire dati personali, sollevando timori sul possibile utilizzo di queste informazioni da parte delle autorità per monitorare le spese dei cittadini, ad esempio per contrastare l’evasione fiscale.

Un altro tema delicato è la dipendenza tecnologica. Chi non possiede uno smartphone o non ha accesso a una connessione internet, come molti anziani o persone che vivono in aree rurali, rischia di essere escluso da questo nuovo sistema.

La BCE ha più volte sottolineato che l’euro digitale non sostituirà il contante, ma lo affiancherà. Tuttavia, il trend è chiaro: l’uso del contante è in costante diminuzione. In Italia, secondo i dati di Banca d’Italia, nel 2019 il contante rappresentava l’82% delle transazioni, mentre nel 2022 la percentuale è scesa al 69%. Nel 2024, il contante copre ancora il 61% delle transazioni, con le carte di pagamento che salgono al 32% e i pagamenti tramite dispositivi mobili al 4%. In termini di valore, il contante rappresenta il 49% del totale delle transazioni, seguito dalle carte al 39%[1].

Entro il 2030, si stima che il contante potrebbe rappresentare meno del 10% delle transazioni.

Ci sono diverse ragioni per cui il contante continuerà a esistere. Innanzitutto, la libertà di scelta: molti preferiscono il contante per questioni di privacy, poiché non lascia traccia digitale, o semplicemente per abitudine. Inoltre, il contante è resiliente: in caso di blackout elettrico o cyberattacchi, è l’unico sistema di pagamento che non dipende dalla tecnologia. Infine, i costi: non tutti possono permettersi uno smartphone o una connessione dati, e in Italia il 5% della popolazione non utilizza internet

La BCE ha già completato la fase di indagine e sta ora valutando se avviare una fase di prototipazione. Se tutto procederà secondo i piani, l’euro digitale potrà diventare realtà tra il 2027 e il 2029. Tuttavia, ci sono ancora diverse sfide da superare.

Dal punto di vista tecnologico, sarà necessario sviluppare un sistema sicuro, scalabile e accessibile a tutti i cittadini. Sul fronte regolamentare, bisognerà definire le regole su privacy, limiti di detenzione e modalità di uso offline. Infine, ci sarà la sfida dell’accettazione sociale: convincere cittadini e commercianti a adottare il nuovo sistema non sarà semplice, soprattutto in paesi come l’Italia, dove il contante ha ancora una forte tradizione.

Il contante non sparirà, ma il suo ruolo è destinato a cambiare profondamente. Sta alle istituzioni garantire che questa transizione avvenga in modo equilibrato, senza escludere chi non è pronto o non vuole adottare il digitale. Sta ai cittadini informarsi e adattarsi, cogliendo le opportunità senza rinunciare alle proprie abitudini e alla propria libertà di scelta.

Una cosa è certa: il denaro non sarà più lo stesso. E questa trasformazione porterà con sé cambiamenti che andranno ben oltre il semplice modo di pagare.